个人不良信贷资产流转速度加快。据银行业信贷资产登记流转中心发布的《2024年第二季度不良贷款转让试点业务统计》报告，第二季度个人不良信贷资产批量转让活动显著活跃，挂牌数量和成交量均实现大幅增长。从一季度的43亿元激增至278.5亿元，增幅高达547.67%。业内专家普遍指出，个人信贷不良资产的处理难度通常大于公司类不良资产，资产包的折扣率也通常较低。广州粤财信托有限公司绿色普惠金融部总经理郑创杰提出，个人信贷不良资产处理市场的活跃为相关机构带来了新的挑战，金融调解或许能成为处理这类资产的新路径。

中小银行纷纷涌入市场

在一场论坛中，瑞京资产普惠金融部个贷业务总监董苏颖从个人信贷批转资格的扩展和业务规模的持续增长两个维度分析了个人不良信贷资产市场的发展趋势。

首先，个人信贷批转资格不断扩展。在国家金融监管总局下辖的4600家机构中，大约有1700家机构已获得个人信贷批转资格，占比超过三成。在这些获批机构里，已有958家在银登中心开设了个贷批转账户，其中股份制银行占比31.41%，国有大型银行紧随其后，占比19.93%。

根据银登中心9月18日发布的最新数据，今年新开账户的机构增加了80家，城市商业银行增加了15家，农村中小银行增加了32家，两者合计占比接近六成，显示出中小银行正积极进入这一市场。

其次，个人信贷不良资产市场业务规模呈现上升趋势。据21世纪经济报道，在已公布中期业绩的上市银行中，有15家银行公布了个人信贷不良率数据。与去年年中相比，这15家银行的个人信贷不良率均有所上升，最高的一家银行上升了0.84%。

《统计》报告显示，第二季度批量个人业务公告挂牌项目数量为107个，业务规模达到278.5亿元，与第一季度相比分别增长了547.67%和282.14%。以吉林银行为例，该行本月发布了两个不良资产收益权转让公告，涉及个人信用卡贷款和个人住房抵押贷款，总计9.09亿元。与此相对的是，批量个人业务的平均折扣率和平均本金回收率均不足10%。依据《统计》，批量个人业务的平均本金回收率为9%，平均折扣率仅为4.1%，在107个挂牌项目中，有57个项目的业务折扣率低于5%。金融调解可能成为处理个人信贷不良资产的新方向。

在不良信贷资产转让过程中，有抵押物的资产更容易转让，而无抵押物的信用贷款往往难以获得合理价格，有消费金融公司甚至以0.75折的价格出售了价值264亿元的不良资产包。一位从事不良资产处理的业内人士透露，由于缺乏偿还债务的抵押物，个人信用贷款的不良资产包通常以1折的低价出售。作为不良信贷资产的主要承接方，地方资产管理公司正面临如何处理大量个人信贷不良资产的难题。

2024年4月，国家金融监督管理总局发布通知，落实《中国银保监会办公厅关于引导金融资产管理公司聚焦主业积极参与中小金融机构改革化险的指导意见》的相关事项，扩大了反委托处置的金融机构适用范围，允许所有银行机构接受资产管理公司的反委托，以提高处置效率。一位业内人士向本报记者透露，在个人不良信贷资产处理方面，过去主要采用电话催收和司法催收两种方式，其中司法催收的比重较小。该人士还透露，在2024年的个人不良信贷资产批转市场中，仅涉及信用卡透支的个人债务就有170万件，其中99%未进入诉讼程序。司法催收的周期较长，在借款人无抵押财产的情况下，即使法院裁定借款人应偿还债务，实际回收款项的难度也较大。同时，业内人士普遍反映，借款人对电话催收的抵触情绪较高，收回欠款的成效并不理想。有业内人士表示，催收电话经常遭到客户投诉，一旦当月投诉次数过多，会进一步影响呼出次数，令催收人员感到压力巨大。在电话催收效果不佳、司法催收周期漫长的背景下，金融调解或许成为处理个人信贷不良资产的新途径。

该人士向本报记者介绍，调解制度可追溯至2011年实施的《中华人民共和国人民调解法》，至今已发展出包括司法调解、人民调解、行政调解等多种形式。其中，经人民法院调解达成的司法调解协议与法院判决具有同等法律效力，可申请强制执行。金融调解属于人民调解范畴，是根据司法部、中央综治办、最高人民法院、民政部四部门联合发布的《关于推进行业专业人民调解工作的指导意见》实施的具有行业、专业的调解方式。近年来，金融调解逐渐成为解决金融纠纷、缓和金融机构与金融消费者矛盾的新手段。

该人士补充说，目前全国从事金融调解的机构超过1000家，与传统的电话催收方式不同，金融调解不仅站在金融机构的立场要求客户还款，而是以中立的角度了解还款人的实际情况和金融机构的救济政策，居中协调还款金额、时间和方式等问题。2014年成立的上海市金融消费纠纷调解中心就是此类机构的代表，该中心是由金融监管部门和上海市共同推动成立的独立第三方金融消费纠纷专业调解组织，拥有62名调解员，2024年调解解决了16203件商事纠纷。除了线下调解中心，上海市金融消费纠纷调解中心还推出了线上小程序，目前连接了60个省市，开通了线上调解业务，共有2518名调解员。例如，湖南省金融消费纠纷调解中心已调解案件39488件，正在调解2066件。然而，金融调解仍处于起步阶段，需要时间来成长和壮大。

该人士表示，首先，在规范方面，各调解中心在民政部门登记注册，主管单位可能是司法局或其他单位，现实中存在一些不规范的三方机构以调解名义进行催收活动，应辨别真伪；其次，人民调解员的准入规范要求不如司法调解严格，尚处于逐步建立阶段，未来，专业调解人员应经过准入审查和岗前培训才能持证上岗。该人士坦言，“面对大量待处理的资产和繁琐的处理流程，目前金融调解机构的数量和调解人员的储备量远远不能满足需求。”事实上，已有科技公司探索“调解+AI”的新模式，例如调呗数字科技（北京）有限公司在9月20日发布了线上AI大数据调解平台——“调呗”。调呗创始人兼CEO金鑫介绍，调呗平台已有238家调解机构入驻，接收案件数量超过21万件，平台提供调解进度跟踪、在线还款、还款提醒等功能，助力不良资产的处理。